O jogo NFT P2E – Play to Earn (jogue para ganhar), Cryptomines (ETERNAL), já perdeu 99,5% do seu valor após dias seguidos de quedas e os eventos levantaram algumas bandeiras vermelhas que podem indicar uma ação maliciosa por parte da equipe de desenvolvedores, em um possível “Exit Scam”.
Meu objetivo não é condenar a equipe, mas explicar o ocorrido e usar o caso para ilustrar indícios e padrões conhecidos de golpes, ajudando os investidores a se protegerem melhor no futuro.
O que é um exit scam?
Exit scam, ou golpe de saída, é um golpe de confiança em que “uma empresa interrompe a entrega de pedidos enquanto continua recebendo o pagamento de novos pedidos”.
Os clientes que confiaram no negócio não percebem que os pedidos não estão sendo atendidos até que o negócio já tenha desaparecido.
Os exit scams podem ser uma alternativa tentadora ao encerramento de operações que inevitavelmente serão finalizadas por outros motivos.
Em 2016, o mercado darknet (mercado negro online) Evolution foi citado como o maior golpe de saída registrado, onde os administradores aparentemente lucraram com US$12 milhões em bitcoin. Isso acabaria sendo superado pelo golpe de saída do WSM (Wall Street Market) de 2019, que teve US$14,2 milhões em criptomoedas roubadas pouco antes de o local ser confiscado pelas autoridades.
O que é e como funcionava o Cryptomines?
No jogo Cryptomines, os jogadores compravam a moeda ETERNAL com BNB em exchanges como Pancakeswap ou Poocoin, baseadas na BSC – Binance Smart Chain.
Com esses tokens, podiam cunhar – mint NFTs de naves e trabalhadores, montando frotas exploradoras que seriam enviadas em missões de mineração de Eternal.
O Eternal também era utilizado para pagar o combustível das naves e o contrato dos trabalhadores.
Uma porcentagem de todo Eternal utilizado ingame para cunhar os NFTs e para pagar combustível e contratos de trabalho, eram destinados à uma pool de recompensas; e era dessa pool que saíam as recompensas em Eternal das explorações.
O jogo foi criado em setembro, segundo informações no Coinmarketcap, cruzado com o histórico do Linkedin do fundador, Manuel Torres.
A moeda Eternal passou por uma gigantesca valorização de aproximadamente 130K% (cento e trinta mil porcento – 1.300x), saindo de US$0,615 no dia 17 de setembro, alcançando a ATH (all time high – alta histórica) de US$799,18, em 25 de novembro.
Qual foi o problema?
Segundo os desenvolvedores, em comunicado emitido ontem, o modelo econômico do jogo se demonstrou falho por conta da existência de um mercado P2P dentro do jogo, onde os jogadores negociavam suas tropas, naves e trabalhadores internamente, eliminando a necessidade da cunhagem de novos NFTs, e com isso parando de alimentar a pool de recompensas.
Além disso, reportaram que, devido à uma economia de escala, grandes baleias possuíam frotas muito poderosas que, por serem infinitas, continuavam secando a pool de recompensas.
Mas a equipe atribui a grande culpa sobre a derrocada do jogo aos traders especuladores, que começaram a comprar ETERNAL com a única intenção de despejar no mercado.
De acordo com o comunicado, foram essas baleias que causaram a queda de 99,5% do preço. O que não faz o menor sentido.
De acordo com informações de distribuição dos tokens no whitepaper, apenas 25% foram abertos ao mercado. 42,2% ficaram em controle dos desenvolvedores, divididos entre:
- Fundo de desenvolvimento (20% = 1.000.000 ETERNAL)
- Fundo de Liquidez em LP na Pancakeswap (15% = 751.230 ETERNAL);
- Reserva para “Funcionalidades de Gameplay” (5% = 250.000 ETERNAL);
- Marketing (2,2%).
Mesmo se somarmos as quantidades da pool de recompensas, que recebeu 30% da distribuição inicial, temos uma pressão de vendas de 55% dos tokens que não ocorreu de forma simultânea, já que durante todo o período o ecossistema do jogo continuou vivo.
Quais são os indícios de um possível Exit Scam?
A grande “beleza” de um exit scam, é a dificuldade de provar que ele ocorreu, pois normalmente os golpistas delegam a culpa para fatores terceiros “fora de seu controle”.
Uma exchange que some com o dinheiro dos investidores, por exemplo, poderia atribuir a culpa à um hack (muitas vezes realizado por eles mesmos).
Eu entendo a seriedade de uma possível acusação de exit scam e não é minha intenção “bater o martelo” se o golpe ocorreu ou não, mas me sinto na obrigação de investigar o caso e compartilhar as informações com o mercado, trazendo evidências que normalmente indicam uma ação fraudulenta e que poderiam ser indícios de que o golpe ocorreu.
Acredito que isso também pode ajudar os investidores a observarem padrões em projetos futuros e se protegerem melhor de pessoas mal intencionadas.
Cabe a cada um fazer suas próprias pesquisas e tirar suas próprias conclusões, da mesma forma como cabe apenas a um juiz – ou júri, julgar o caso e condenar os suspeitos.
1 – Comunicado no Medium e votação
No dia 07 de dezembro, a equipe soltou um comunicado oficial dizendo que eles entendiam que a economia do jogo foi percebida como insustentável, apontou a culpa principalmente aos “traders e especuladores” que derrubaram o preço com “vendas massivas no mercado” e disseram estar em um “ponto de não-retorno”, onde o jogo estava fadado ao fracasso.
Com isso propuseram a criação de um novo jogo, chamado Cryptomines Reborn, utilizando um novo token que seria criado do zero pela equipe, fazendo com que os Eternals se tornassem obsoletos. Sem nenhum uso ou aplicação.
Na votação eles deram duas opções: (1) Criação do novo jogo; e (2) Continuar com o jogo atual.
Independente da opção vencedora, os efeitos para o jogo e o token atual serão exatamente os mesmos, conforme descrito no comunicado oficial:
“Se esta votação for aprovada, CryptoMines (Legacy) continuará a funcionar normalmente até que seu pool de recompensa alcance um estado crítico (chegando a 0) onde não é mais possível continuar os pagamentos.”
“Se não for aprovado, o CryptoMines (Legacy) continuará a funcionar normalmente até que seu pool de recompensa alcance um estado crítico (chegando a 0) onde não é mais possível continuar os pagamentos.”
Para votar, os jogadores precisam utilizar suas frotas, pagando combustível e taxas de rede.
Com a votação, existe o incentivo da não-venda das frotas por Eternal (que poderia ser trocado por BNB, já que ainda existem pessoas COMPRANDO o token), conseguindo mais tempo para a suposta saída.
2 – Frotas poderão ser utilizadas no “novo jogo” como cupons de desconto
Com a promessa do lançamento de um novo jogo com um novo token, a equipe comunicou que todas as tropas NFTs poderão ser trocadas por cupons no “novo jogo”, que ainda é apenas uma promessa.
Isso também pode criar um incentivo para que as pessoas continuem comprando Eternal, para continuarem cunhando e comprando frotas dentro do jogo, mantendo a economia de um ecossistema que já foi declarado falido.
É aquela história de uma empresa encerrar a entrega de pedidos, mas continuar recebendo pagamento pelos pedidos com uma promessa intangível, que apresentei no começo da matéria.
O aviso que os desenvolvedores soltaram dentro do jogo, também pode ser classificado como “misleading” (enganador), induzindo investidores menos atentos ao erro.
Eles avisam sobre uma votação para “mudanças no jogo”, que o jogador deve utilizar sua “melhor frota” para participar.
Quando uma comunicação mais clara, e ainda não-geradora de pânico, poderia ser algo como: “essa versão do jogo será descontinuada/encerrada, vote para a criação de uma nova versão”. E ainda assim não seria totalmente transparente sobre a invalidez dos tokens atuais.
Confrontei a equipe no Discord sobre a mensagem, dizendo que isso pode levar pessoas ao erro, e recebi a resposta de um membro destacado de que “isso parece ser culpa das próprias pessoas”.
3 – Movimentações financeiras suspeitas das contas Cryptomines
Em outro aviso no twitter, a equipe do jogo afirmou que as últimas 72h foram cruciais para a tomada de decisão que ocorreu ontem, dia 07. O que poderia indicar que eles já estavam cientes da insustentabilidade do jogo nesse período e da possibilidade de encerramento.
Mas, durante essas mesmas 72h, a equipe continuou anunciando novas funcionalidades, parcerias e, inclusive, adições milionárias de liquidez para a pool de recompensas.
Quando investiguei a conta gênesis, com o contrato de emissão das 5M unidades de Eternal, encontrei envios que não batiam com os valores informados no whitepaper e são distribuídos em múltiplas contas, com envios subsequentes, dificultando o rastreio.
Seguindo algumas delas, entre as primeiras que receberam valores mais próximos do declarado para o fundo de desenvolvimento, encontrei grandes movimentações fracionadas para outras contas não declaradas 90 dias atrás (na criação do projeto) e 50 dias atrás (antes do grande pump), encerrando neste ponto.
Ao seguir novamente os envios maiores destas contas, vejo um aumento de atividade 5 dias atrás. Com diversas transações para outras contas não declaradas e para muitos swaps em Ethereum (ETH) e Binance Coin BNB. Configurando venda dos tokens, por contas ligadas diretamente (em poucos passos), com a possível conta do fundo dos desenvolvedores.
Lembrem-se que a equipe disse há 4 dias que foi um período crítico para a tomada de decisão. No dia 04 de dezembro, durante essas movimentações, o preço da Eternal estava em torno de US$70,00.
Ontem, dia 07 de dezembro, após o anúncio, o preço atingiu a marca de US$3,00 e voltou a subir, parecendo estar estabilizado ao redor de US$4,00.
A pool de recompensas já se encontra completamente seca, no momento em que escrevo essa matéria, o token já é oficialmente obsoleto, mas a equipe continua sem oferecer uma comunicação clara em suas plataformas, continua gerando incentivos para compras do token inútil, que continua sendo comprado por pessoas que verão seu dinheiro chegar à zero muito em breve.
Atualização do caso Cryptomines e ETERNAL, o token moribundo
Leia mais: